0189自考《旅游与饭店会计》讲义2

第二章 旅游饭店筹资管理

（一）复习目的和要求

通过本章复习，需要了解资金运动的两个特点及筹资的意义，了解金融市场的分类；掌握资金时间价值的概念及计算；理解旅游饭店筹资的基本原则；掌握旅游饭店筹资方式的基本内容和管理要求；掌握资金成本的概念及作用；掌握旅游饭店负债经营的利益与风险表现，了解负债经营风险如何衡量，掌握负债经营风险的防范对策。

（二）课程内容

第一节 筹资与金融市场

一、筹资的意义

二、金融市场

1、筹资的种类

2、金融市场的概念

3、金融市场的分类

（1）一级市场与二级市场

（2）短期资金市场与长期资金市场

（3）借贷市场与证券市场

第二节 资金的时间价值

一、资金时间价值的概念

二、资金时间价值的计算

1、单利方法

2、复利方法

3、普通年金方法

第三节 旅游饭店资金的筹集

一、旅游饭店筹集资金的基本原则

二、旅游饭店筹集方式的选择

（一）旅游饭店的自有资金

（二）旅游饭店的借入资金（负债）

1、流动负债

2、长期负债

第四节 旅游饭店资金成本

一、资金成本的概念

二、资金成本的作用

三、资金成本的计算

四、资本结构

五、财务风险

（一）影响筹资风险的因素

（二）负债经营的必要性

（三）负债风险的衡量

1、自有资金利润率的衡量

2、自有资金利润率的标准离差

3、自有资金利润率的标准离差率

（四）负债风险的防范

（三）考核知识点

1、筹资与金融市场

筹资资金 资金收支的不平衡性 资金使用权的可转让性 内部筹资 外部筹资 金融市场  金融市场分类

2、资金的时间价值

资金时间价值 现值 终值 年金

3、旅游饭店资金的筹资

筹资的基本原则 资本金 资本公积金 留存利润 流动负责 长期负债

4、旅游饭店资金成本

资金成本 资金成本的作用 综合资金成本

5、负债经营及其风险控制

负债经营 负债经营风险 财务杠杆利益 负债风险的防范 自有资金利润率期望值、标准离差、标准离差率

（四）考核要求

（一）筹资的意义

1、识记：（1）筹资；（2）资金运动的两个特点；

2、领会：资金收支的不平衡性、资金使用权的可转让性

（二）金融市场

1、识记：（1）筹资种类；（2）金融市场；（3）一级市场与二级市场；（4）短期资金市场与长期资金市场；（5）借贷市场和证券市场。

2、领会：金融市场的类型

（三）资金的时间价值

1、识记：（1）资金时间价值；（2）终值和现值；（3）单利、复利和年金；（4）普通年金和预付年金

2、领会：（1）资金时间价值的作用

3、应用：（1）单利终值和现值的计算；（2）复利终值和现值的计算；（3）普通年金终值和现值的计算；（4）预付年金终值和现值的计算。

（四）饭店资金的筹资

1、识记：（1）自有资金；（2）资本金；（3）国家资本金；（4）法人资本金；（5）个人资本金；（6）外商资本金；（7）普通股和优先股；（8）股票发行价格；（9）资本公积金；（10）留存利润；（11）盈利公积金；（12）公益金；（13）未分配利润；（14）流动负债；（15）商业信用；（16）期票；（17）商业汇票；（18）商业承兑汇票与银行承兑汇票；（19）银行信用（20）票据贴现；（21）长期负债；（22）长期借款；（23）旅游饭店债券；（24）融资租赁和营业租赁。

2、领会：（1）旅游饭店筹资资金的基本原则；（2）资本金的结构；（3）资本金的确认；（4）资本金的筹集方式及计价；（5）股票价格的三种情况；（6）筹集资本金的基本要求；（7）资本公积金的主要来源；（8）商业信用的内容；（9）银行信用的种类；（10）长期负债的方式（11）发行债券的要求；（12）融资租赁和经营租赁的主要特点。

3、应用：（1）股票价格的计算；（2）票据贴现的计算。

（五）负债经营及其风险控制

1．识记：财务杠杆利益与财务杠杆率。

2．领会：（1）负债经营的必要性；（2）负债经营的利益与风险；（3）负债经营的两面性；（4）影响筹资风险的因素。

3．应用：（1）财务杠杆率的计算；（2）自有资金利润率期望值、标准离差、标准离差率的计算；（3）如何防范负债风险。